Après la mort de Boromir tenté par l’Anneau et la disparition soudaine de Gandalf, la Communauté s’est scindé en trois. Perdu au beau milieu des collines d’Emyn Muil, Frodon et Sam remarquent qu’une créature étrange les suivent, cette créature est attirée par l’Anneau qui jadis lui appartenait et fût corrompu par celui-ci au point d’en être dépendant. Cette créature du nom de Gollum, propose à Frodon de les emmener jusqu’à la porte Noire du Mordor, Sam quant à lui sera sur ses gardes concernant cet être étrange qui semble avoir envie de voler l’Anneau en attendant le moment propice. Ce faisant Aragorn, Legolas et Gimli font route vers le Rohan le royaume assiégé de Theoden. Ce grand roi est manipulé par l’espion de Saroumane, grand mage blanc qui se voue à la cause de Sauron. Eowyn, la nièce du Roi, voit en Aragorn un meneur d’hommes talentueux. Pendant ce temps Merry et Pippin prisonniers des Uruk-hai ont profité d’une bataille pour s’enfuir et ont découvert dans la mystérieuse Forêt de Fangorn, d’un Ents: Silvebarbe gardien des arbres et représentant de son peuple que Saroumane a décimé la forêt.